Kazanç çağrısı: Getty Images Karışık 2. Çeyrek Sonuçlarının Ortasında Büyüme Raporladı

Küresel bir görsel içerik sağlayıcısı olan Getty Images, 2024 yılının ikinci çeyreğinde, raporlanan bazda %1,5 ve para biriminden bağımsız bazda %2,1’lik bir artışla 229,1 milyon $’a hafif bir gelir artışı bildirdi. Bu büyümeye rağmen şirket, 68,8 milyon dolar olarak raporlanan düzeltilmiş FAVÖK’te %5,4’lük bir düşüş yaşadı. Büyüme temel olarak şirketin ücretli indirmelerinden ve şu anda toplam 100.000 olan yıllık abonelerindeki artıştan kaynaklandı.

Ancak, ajans işindeki zorluklar ve Hollywood grevi sonrası yavaş toparlanma devam ediyor. Getty Images (ticker: GYI) 2024 yılı için tüm yıl gelirinin 924 milyon dolar ile 943 milyon dolar arasında olmasını beklerken, düzeltilmiş FAVÖK’ün 290 milyon dolar ile 294 milyon dolar arasında olacağı tahmin ediliyor.

Önemli Çıkarımlar

• Getty Images’ın 2. çeyrek geliri hafif bir artışla 229,1 milyon dolara yükseldi ve bir önceki yılın aynı dönemine göre artış gösterdi.
• Düzeltilmiş FAVÖK %5,4 düşüşle 68,8 milyon dolara geriledi ve FAVÖK marjı %30 oldu.
• Şirket ücretli indirmelerde büyüme yaşadı ve yıllık abone sayısını 100.000 artırdı.
• Getty Images, NVIDIA ile ortaklaşa güncellenmiş bir Generative AI modeli başlattı ve PixArt ve Canva ile işbirliği yaptı.
• Abonelik geliri şu anda toplam gelirin %52,9’unu temsil ediyor.
• Şirket, yılın tamamında 924 milyon ila 943 milyon dolar gelir ve 290 milyon ila 294 milyon dolar arasında düzeltilmiş FAVÖK bekliyor.
• Getty Images yıllık abonelikleri artırmaya odaklanıyor ve Unsplash için ücretli bir abonelik olan Unsplash+’ı tanıttı.

Şirket Görünümü

• 2024 yılının tamamı için gelir tahmini: 924 milyon ila 943 milyon dolar.
• Düzeltilmiş FAVÖK tahmini: 290 milyon ila 294 milyon dolar.
• Şirket bilançosunun ağırlığını azaltmayı ve borç refinansman fırsatlarını araştırmayı hedefliyor.
• Aboneler için gelir tutma oranlarının %90 civarında kalması bekleniyor.
• Hollywood grevinin etkilerinden kademeli olarak kurtulunması ve 2025 yılına kadar grev öncesi seviyelere dönülmesi bekleniyor.

Ayıya Yönelik Önemli Noktalar

• Düzeltilmiş FAVÖK bir önceki yıla göre %5,4 oranında düşüş göstermiştir.
• Özellikle küçük bağımsız ajanslar arasında olmak üzere, ajans işinde çift haneli bir düşüş görüldü.
• Hollywood grevi sonrası faaliyetlerin artırılmasında yaşanan zorluklar medya ve prodüksiyon müşterilerini etkilemeye devam ediyor.

Yükselişte Öne Çıkanlar

• Hollywood grevlerinden bu yana ilk çeyrekte spor, haber ve eğlence sektörlerinde büyüme kaydedildi.
• Kreatif yıllık abonelik geliri bir önceki yıla göre %5,7 arttı.
• Başlıca coğrafi bölgeler gelir artışı bildirdi; Amerika kıtası %1,7, EMEA %2,4 ve APAC %3 artış gösterdi.
• Getty Images’ın premium erişim abonelik teklifi güçlü bir müşteri tepkisi aldı.

Kaçırılanlar

• Ücretli gelir yıllık bazda %2,4 azalarak 137,9 milyon dolara geriledi.
• Genel olarak olumlu büyümeye rağmen iStock için ücretsiz denemelerin ardından elde tutma oranları düştü.

Soru-Cevapta Öne Çıkanlar

• Şirket, premium erişim aboneliği teklifinin başarısını ve bunun müşteri memnuniyeti üzerindeki etkisini tartıştı.
• Siyasi harcamalar, geçmişte eşit olarak paylaşılan kreatif ve editoryal gelirleri etkilemeye devam ediyor.
• Ajans segmentinde, özellikle de teknoloji sektöründe istikrar ve ılımlı iyileşme işaretleri görülüyor.
• Ajanslar arasında yapay zeka veya abonelik modellerine doğru önemli bir geçiş yok, ancak denemeler devam ediyor.

Getty Images, rekabetçi görsel içerik pazarındaki konumunu korumak için abonelik hizmetlerini güçlendirmeye ve yapay zeka yeteneklerini geliştirmeye odaklanmaya devam ediyor. Bazı zorluklara rağmen, şirketin stratejik girişimleri ve müşteri kazanma çabaları, geçmişteki zorluklara karşı dayanıklılığına ve kademeli olarak toparlanmasına katkıda bulundu.

InvestingPro İçgörüleri

InvestingPro, Getty Images’ın son performansı ışığında, şirketin hisselerini (ticker: GETY) değerlendiren yatırımcılar için değerli bilgiler sunuyor. InvestingPro İpuçlarına göre, Getty Images’in bu yıl net gelir artışı göstermesi bekleniyor, bu da kârlılığı artan şirketler arayan yatırımcılar için olumlu bir sinyal olabilir. Ayrıca, şirket kısa vadeli kazanç büyümesine göre düşük bir F/K oranıyla işlem görüyor ve bu da hisse senedinin kazanç potansiyeline göre değerinin altında olabileceğini gösteriyor.

Veri perspektifinden bakıldığında, Getty Images’ın piyasa değeri yaklaşık 1,25 milyar dolardır ve bu da şirketi genellikle büyüme ve istikrarın bir karışımını sunan orta ölçekli hisse senetleri arasında konumlandırmaktadır. Şirketin F/K oranı şu anda 32,34’tür, ancak 2024’ün 2. çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranı 15,95 ile önemli ölçüde daha düşüktür ve düzeltilmiş kazançlar dikkate alındığında daha cazip bir değerlemeye işaret etmektedir. Ayrıca, aynı dönem için PEG oranı 0,3’tür, bu da hisse senedinin kazanç büyümesine göre potansiyel olarak düşük değerli olduğu anlamına gelebilir.

Yatırımcılar, Getty Images’in temettü ödemediğini ve birincil yatırım getirisi olarak sermaye kazancı ihtiyacını vurguladığını unutmamalıdır. Şirketin hisse senedi, 52 haftanın en düşük seviyesine yakın bir fiyat hareketi ve son altı ayda önemli bir darbe ile dalgalanma yaşadı. Bu dalgalanmalara rağmen, analistler şirketin bu yıl kârlı olacağını tahmin ediyor ve bu da potansiyel yatırımcılara güvence sağlayabilir.

Daha kapsamlı bir analizle ilgilenenler için InvestingPro, Getty Images hakkında https://www.investing.com/pro/GETY adresini ziyaret ederek erişilebilecek ek ipuçları sunmaktadır.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.